最近，有越来越多的朋友看了支付宝上面的专属养老年金产品，于是就跑过来问我这个产品怎么样。今天就给大家分享一下我个人的观点。

就拿比较热门的人保福寿年年专属养老年金举例：

首先，介绍一下这类产品，

目前中国商业养老保险产品大致可以分为三类：

1、纯养老年金

收益确定，该领多少就是多少，白纸黑字写在合同，不多不少，不偏不倚。

2、分红型养老年金

保证的部分比较少，更多的收益来自保险公司的分红。

3、万能型养老年金

这类产品其实很好理解，一方面消费者觉得确定的收益看起来没有那么吸引人，另一方面又觉得保险公司的分红很难保证。所以保险公司为了更加符合人性的需求，开发出了万能型的产品。于是这类产品的特点就是有一个保底利率和一个结算利率，一般保底利率以上的部分是不保证的，会随着未来利率的降低而下降。

我们来看一下支付宝上的这款产品属于哪一类型的？

显而易见，它有两个账户，一个是稳健型，一个是进取型，两个账户都有保证利率，所以它是万能型的养老年金产品。

一、它的特点如何？

1、缴费灵活

起点超低，100块起投，想投的时候就投，不想投了断缴一阵子也没事，没有强制性的要求。

2、两种方式

分为稳健型和激进型

稳健型：保证利率是3%，目前的结算利率是5%

进取型：保证利率是0.5%，目前的结算利率是5.3%

3、初始费用

定期投入和不定期投入都有初始费，最高不超过3%，投入的钱在扣除初始费用之后进入个人账户。

具体的可以看下面这张图：

二、缺点如何：

1、领取金额不确定

刚才我们说到它的第一个优点是缴费灵活，不限投入的金额和时间。而这也正是它的缺点所在，因为我们并不能确保每年能够投入多少钱，投入多少年，这就导致了最终养老金的领取金额并没有我们想象当中那么确定。

2、领取年龄较晚

一般来说，商业养老金的领取年龄应该是跟国家公布的退休年龄一致，男性60岁退休，女性55岁退休。而这款产品的领取年龄是无论男女，都要在60岁以后才能开始。

3、开始领取之后不能退保

这一点并没有特别友好，举个例子：假设我现在60岁了，领了几个月的养老金，发现拿到的钱并没有很多，于是想着退保拿回本钱自己养老去，那么不好意思，开始领取之后退保没有钱可以拿回。

以上就是这款产品的优点以及不足的地方，因此可以看出它适合的人群：没有固定收入的自由职业者、收入不稳定的中青年等等。

最后，这款产品跟市场上的纯养老年金的领取金额比起来，谁会更高一点呢？

我们以长城人寿的明爱金彩养老年金来做对比，以保费、缴费时间、领取时间这三者为基础。

第一张图，26岁女性，同样年交保费1.2万，交10年，总保费12万，领取年龄为60周岁。

第二张图，26岁女性，同样年交保费1.2万，不同的缴费年限，同样领取年龄为60周岁。

第三张图，26岁女性，同样年交保费1.2万，不同的缴费年限，不同的领取年龄。

虽然这款福寿年年产品，有保证利率和结算利率，但是由于未来的长期利率是往下走的，那么等到我们退休那会，估计结算利率会下降到与保证利率持平，这样来看，最终的领取金额明显不如长城明爱金彩的。

养老是一件确定会发生的事情，养老金的缺口也是一件确定的事情，那么显然纯养老年金的保证确定收益会比另外两种非确定型的更有优势。当然，不排除未来经济情况一片大好，非确定型的养老年金收益会更好的可能性。

文/来源：杰克ZZSU